引言背景：海關執法高壓下的合規警鐘
近年來，香港海關 (Customs and Excise Department, C&ED) 對持牌貴金屬及寶石交易商 (Dealers in Precious Metals & Stones, DPMS) 的反洗錢及打擊恐怖分子資金籌集 (Anti-Money Laundering and Counter-Terrorist Financing, AML/CTF) 監管力度持續加強。特別是針對根據《打擊洗錢條例》（第615章）第53ZUS條註冊的B類交易商，其處理單筆或多筆總值達港幣12萬元或以上之現金交易時，所須履行的客戶盡職審查 (Customer Due Diligence, CDD) 責任，已成為C&ED突擊查牌的重點。稍有疏忽，不僅可能面臨巨額罰款，更甚者將危及牌照安全，導致業務中斷。
「名義客戶」與「實益擁有人」混淆：洗錢渠道的隱蔽盲點
許多B類DPMS在處理大額現金交易時，僅限於識別及核實直接進行交易的「名義客戶」(Nominal Client) 身份，卻忽略了深入穿透至最終「實益擁有人」(Beneficial Owner, BO) 的責任。洗錢分子常利用此盲點，透過傀儡或代名人進行高價值貴金屬及寶石的現金購買，模糊資金來源。一旦C&ED追查，若交易商未能證明已採取合理步驟識別BO並理解其控制架構，將被視為嚴重違規，構成合規審查的重大缺陷。
「資金來源」驗證流於形式：未能揭示資金漂白紅旗
即使部分DPMS會要求客戶聲明資金來源，但這些驗證往往流於形式，未能進行實質性審查。對於港幣12萬元或以上的大額現金交易，其「資金來源」(Source of Funds, SOF) 的合法性是AML/CTF合規的核心。若僅僅依賴口頭陳述或模糊的聲明，而無充分的文件證明（例如銀行提款紀錄、薪資單、資產出售證明等），即未能有效識別資金漂白的潛在紅旗。C&ED在查牌時，會嚴格審核交易商對SOF的審慎程度，任何可疑或不合理的解釋都將引發進一步的調查。
「拆單交易」與「關係人」識別困難：規避門檻的常見手法
洗錢活動往往狡猾多變，其中一種常見手法便是「拆單交易」(Structuring)。洗錢分子會將單一超過港幣12萬元的現金交易，拆分成多筆低於此門檻的交易，或利用多個看似無關但實質互有關聯的個人或實體在短時間內進行交易，以規避CDD觸發機制。若DPMS缺乏有效的內部監控系統和員工培訓，難以識別這些「關係人」(Related Parties) 之間的關聯性及潛在的拆單行為，便會為洗錢活動提供溫床，成為合規漏洞。
實戰 SOP 與合規建議：築牢防線
- 強化實益擁有人 (BO) 穿透審查機制：對於所有高於港幣12萬元現金門檻的交易，即使客戶為個人，亦須要求其聲明是否為最終BO。若客戶為代表他人交易，必須識別並核實最終BO的身份。應要求提供額外文件，如公司註冊文件、董事名單、股東名冊、或信託協議等，以全面了解BO的身份、控制權及資金來源。
- 制定嚴謹的「資金來源」證明清單與審核標準：建立清晰的指引，列明可接受的資金來源證明文件類型（例如：銀行月結單顯示大額提款、物業買賣合約、稅務評估通知書、遺產承辦文件等），並培訓員工如何審核這些文件的真實性與合理性，確保其與客戶的財富狀況及交易性質相符。
- 建立「關聯交易」監測與識別程序：實施內部監控程序，主動識別在短時間內由相同或關聯人士（例如使用相同地址、電話號碼、電郵等）進行的、合計超過港幣12萬元門檻的現金交易。對此類交易應啟動加強客戶盡職審查 (Enhanced Customer Due Diligence, EDD)，並評估其洗錢風險。
- 優化境外及內地客戶的身份核查標準：對於非面對面交易的境外或內地客戶，應要求提供由可靠第三方（如律師、會計師或公證人）認證的身份證明文件副本。若可行，可透過視像通話要求客戶展示原件，並利用獨立可靠的數據源進行背景核查，確保身份驗證的嚴謹性，並應審慎評估其交易動機與合理性。
總結與科技賦能：人手審查的極限與智能解決方案
在C&ED日益嚴格的監管環境下，單純依靠人手進行CDD審查已難以應對複雜多變的洗錢手法。特別是針對大額現金交易中的BO穿透、SOF驗證以及拆單交易識別，人手操作不僅效率低下，更易出現疏漏。為確保DPMS的牌照安全與業務永續，引入先進的監管科技 (RegTech) 工具已是刻不容緩。
例如，像 Cloudian™ AML Portal 打擊洗錢系統 這樣的智能平台，能夠自動化執行客戶名單篩查 (Sanctions and PEP Screening)、實益擁有人穿透分析 (BO Tracing)，並透過人工智能及大數據分析，自動識別潛在的拆單交易模式及其他洗錢紅旗。系統還能自動生成詳細的電子審核底稿備存 (Electronic Audit Trail)，確保所有CDD及交易監測活動均有完整、可追溯的記錄，從根本上提升合規效率與精準度，將DPMS從繁重的人手操作中解放出來，全面築牢合規防線。
